From company stores to consumer's cooperatives and the worker's bank in the Orizaba valley textile milles

Abstract

The study of the company stores of the Orizaba textile mills during the Porfiriato departs from the traditional view on Porfirian company stores. It indicates that workers were not fully paid in script but received an important share of their wages in money, that their monopoly was never complete and tended to decrease along with urban development, and that they were not a means to keep workers permanently indebted. It also argues that the end of company stores in the valley in 1908 did not make workers a lot better since continued they paying extremely high interest rates to stores and pawnshops that offered them credit. The consumer cooperatives and the workers’ bank that unions in the Orizaba valley built in the 1920s were an alternative to the high interest rates and high prices local stores charged. Yet, in order to subsist, they required an efficient administration that would find ways to surmount the ever-present “free-rider” problem, a task that proved to have been difficult to achieve.

El presente estudio de tiendas de raya de las compañias textiles del valle de Orizaba durante el porfiriato se aleja de la visión tradicional que se ha tenido de ellas. Se muestra que los trabajadores no fueron remunerados totalmente en especie y que recibían una importante proporción de su salario en dinero, que el monopolio de las tiendas de raya nunca fue completo y decreció con el desarrollo urbano y, por lo tanto, que no existieron las condiciones para mantener a los trabajadores permanentemente endeudados. También se argumenta que el final de las tiendas de raya de las compañias en el año de 1908 no mejoró sustancialmente a los trabajadores, ya que continuaron pagando tasas de interés extremadamente altas a los almacenes que les ofrecieron crédito. Las cooperativas de consumo y el banco de los trabajadores en el valle de Orizaba, que se unieron en la década de 1920, fueron una alternativa a las altas tasas de interés y precios que los almacenes locales cargaban. Aun así, para subsitir requerían una administración eficiente que encontrara la manera de evitar el problema de “free-rider”, una tarea que ha probado ser difícil de lograr.