Average effective tax rates in Mexico

Abstract

The paper estimates average effective tax rates on consumption, labor and capital income for Mexico, using the method of Mendoza et al. (1994) and related extensions, including two novel refinements. On average, it is found that consumption taxes are roughly between 7 and 14%, whereas labor and capital income taxes are between 8 and 12.5%, and 8.5 and 15%, respectively. Tax estimates are found to be consistent with predictions from theory in general, both for Mexico as well as for a sample of OECD countries.

El artículo estima los impuestos efectivos promedio al consumo y a los ingresos al capital y al trabajo para México, de acuerdo con la metodología de Mendoza et al. (1994) y a extensiones del mismo, incluyendo dos refinamientos novedosos. En promedio, se encuentra que los impuestos al consumo se ubican entre 7 y 14%, mientras que los impuestos al trabajo y al capital están entre 8 y 12.5%, y 8.5 y 15%, respectivamente. En general, estas estimaciones son consistentes con las predicciones de la teoría, tanto para el caso de México como para una muestra de países de la OCDE.