Fiscal decentralization in specific areas of government: a technical note

Abstract

This study makes a contribution in two basic areas. First, it sets up a model which combines efficiency as well as political economy aspects in explaining the degree of fiscal decentralization. It innovates in making explicit the benefits from better informed politicians and policy makers (Von Hayek effect) and the potential cost push effect on public services and public goods (Scale Effect) resulting from decentralization. It takes advantage of previous literature in recognizing the extent of the ideological distance between the local and the national median voter as a third factor worth considering in the social cost benefit analysis of decentralization. Second, the aforementioned effects are put into the context of specific functional areas of government, each of them having a particular set of characteristics which lead to a different degree of decentralization. The net outcome will be the result of combining the rent seeking orientation of the central government with the particular median voter demand for each different public good.

Este trabajo hace una contribución en dos áreas básicas. Primero, presenta un modelo que combina el concepto de eficiencia con elementos de economía política a fin de explicar el grado de descentralización fiscal. La innovación en este caso consiste en hacer explícito el efecto del mejoramiento en información (efecto Von Hayek) y el impacto sobre el costo de producir bienes públicos (efecto Escala) emanados de la descentralización. En el marco de aportes previos sobre el tema, se reconoce también el impacto de la descentralización sobre la distancia ideológica entre el votante mediano nacional y el votante mediano local como un tercer factor digno de ser considerado en el costo social de la descentralización. Segundo, los efectos antes mencionados se ponen en el contexto de áreas funcionales específicas del gobierno; cada una de las cuales tiene un conjunto particular de características que condicionan su grado de descentralización. El efecto neto será el resultado de combinar el interés del gobierno central de generar rentas a partir de su control del gasto público, con la demanda específica del votante mediano respecto de cada uno de los distintos bienes públicos.